近日，有投资人反映称，其在天津金融资产交易所购买的一款理财产品发生违约。该款理财产品的底层资产债务人投保了易安财产保险股份有限公司(下称“易安财险”)的“履约保证保险”，按合同约定，若理财产品违约，易安财险要先行代偿。但因种种原因，该投资者迟迟未收到赔付。

作为互联网保险公司，易安财险在业务规模的快速扩张的同时，线下布局的缺乏可能使其在赔付方面的服务可能尚待完善。不过，新金融深度了解到，除了履约保证保险频频踩雷之外，易安财险还因捆绑销售高价意外险被消费者大量投诉。在激进的业务扩张下，对风险暴露的掌控和防范不足、赔付支出大也可能是公司赔付难的原因之一。

1、出险不赔再被投诉

据第一财经报道，投资人邓小姐是从朋友处听说的这款名为“保融通(融通四海)”2019年收益分享合约产品，称附带保单，免赔率为0，觉得挺好，就在天津金融资产交易所购买了此产品。

根据邓小姐出具的材料，这是一款收益权转让产品，底层资产是车抵贷，山东融通四海融资租赁有限公司(下称“融通四海融资租赁”)将其持有的车抵贷收益权通过天津金融资产交易所转让给投资人。为了增信，这款产品的底层资产借款人还投保了履约保证险。

根据邓小姐出具的易安财险“资金债务履约保证险保险单”，投保人为借款人，被保险人为融通四海融资租赁，受益人为该笔保单项下资产对应的天津金融资产交易所发行的“保融通(融通四海)”的一位投资人。值得注意的是，该保单还附带了特别约定，保险人应在收到出险通知后启动理赔程序，并最迟不晚于《融资租赁售后回租合同》约定的付息日或到期还款日后2个工作日内完成理赔，免赔率为0。如投资人未收到投资本金和利息，同样视为保险事故发生。保险事故发生时，天津金融资产登记结算有限公司在收到本保单对应的理赔款后，将理赔款支付至受益人账户。

然而，产品到期后，邓小姐未收到兑付款，后得知资产方未按时兑付，并且保险公司也没有按照约定理赔，天津金融资产交易所方面回应称正在跟保险公司交涉，并给保险公司发了律师函。易安财险客服则让邓小姐耐心等待下一步理赔人员的通知。

据了解，遭遇这一情况的并非邓小姐一人，有投资人反映称11月即向易安财险报案，但目前还在处理过程中。

新金融头条注意到，近来易安财险赔付慢的问题较为严重。就在11月，易安财险刚刚因为理赔超期限问题被银保监会点名通报。据了解，这是监管首次对金融机构侵害消费者权益案例进行实名通报。

通报显示，2019年6月至8月，银保监会受理反映易安财险涉嫌违法违规的互联网保险消费投诉共266件，占同期受理互联网保险投诉量的64.10%。上述投诉集中反映易安财险的理赔时效问题，共涉及理赔案件270笔。

经查，234笔赔案存在理赔核定超期限的问题，具体表现为在消费者提供理赔证明和资料后，易安财险未在30日内对赔案作出核定，违反了《保险法》第二十三条的规定。超期核定的234笔赔案平均核定时间55日，其中，180笔核定时间在31-60日，42笔核定时间在61-90日，7笔核定时间超过90日，5笔至调查时仍未作出核定。

银保监会消费者权益保护局指出，上述机构的行为严重侵害了消费者的知情权、公平交易权、依法求偿权等基本权利，损害了消费者合法权益。

资料显示，易安财险于2016年2月开业，是我国目前4家互联网保险公司之一。三季度偿付能力报告显示，易安财险实现保险业务收入9.03亿元，同比增加156.21%。

作为互联网保险公司，在业务规模的快速扩张的同时，线下布局的缺乏可能使其在赔付方面的服务可能尚待完善。不过，频频踩雷、赔付支出大也是这类保险公司赔付难的原因之一。

2、合作伙伴频出状况

据了解，上文中的履约保证保险是指保险公司向履约保证保险的受益人(即债权人)承诺，如果被保险人(即债务人，这里专指借款人)不按照合同约定或法律的规定履行义务，则由该保险公司承担赔偿责任的一种保险。

作为财险公司转型探索的新领域，近年来信用保证保险发展迅速。有统计数据显示，从2008年到2018年，国内信保业务规模从8.14亿元增长至692.07亿元，十年间增长了84倍。截至2019年上半年，全国信用保证保险累计原保险保费收入402.87亿元，同比增长23.44%。

信用保证保险兴起的时间段，正是网贷行业高速发展的黄金时期。处于增信的目的，网贷平台对保险需求强烈，一些业务比较的激进的险企随即进入这一市场，随着网贷行业暴露的风险越来越多，一些险企在这一业务上踩了雷。

有媒体统计显示，近三年来，已有浙中华财险、天安财险、安心财险、长安责任险等超15家险企曝出“踩雷”消息，比如天安财险、安心财险分别因天安金交中心、米缸金融等风险事件踩雷，长安责任保险为多家P2P兜底“履约险”赔付近20亿元等。

易安财险也包括其中。2018年2月，邦融汇被曝逾期2.4亿元，而与之展开保单质押、履约保证保险等业务合作的保险公司中就包括了易安财险。

除了履约保证保险之外，易安财险还因捆绑销售高价意外险被消费者投诉。聚投诉显示，消费者王先生称，自己在向网贷平台“及贷”借款后，不知情的状况下被划扣一笔钱，以远高于市场价的502元购买了易安财险借款人意外险，并且保费还被计入还款总金额。

截至12月18日，在聚投诉上，和易安财险相关的投诉帖共252份，大部分投诉与捆绑销售高价保险产品有关。投诉显示，贷款过程中并未提示需购买易安保险，也没有正常购买保险所应有的流程，更加没有经过本人确认和许可，而是默认购买，直到借款完成，网贷平台才在短信通知中提示扣除了保费。对此，专业人士指出，网贷平台将借款人购买保险的费用算在借款金额之内进行提前扣除，实际上相当于变相收取了“砍头息”。

新金融深度注意到，早在2018年7月，易安财险银就曾因此类问题收到保监会的监管函(监管函〔2018〕66号)。

银保监会方面指出，易安保险网络平台借款人意外伤害保险业务存在技术服务费比例偏高、经营费用水平不合理等问题。要求易安保险立即认真开展整改，并深刻剖析问题产生的原因，完善经营管理机制，解决相关业务管理费用偏高的问题。

值得注意的是，营收数据显示，在保险业务收入持续增长的同时，易安财险却陷入了亏损的困局。

历年营业数据显示，易安财险成立之初2年实现部分盈利，但从2018年也开始巨额亏损。仅2018年，易安财险就亏损6.45亿元，远远超过前两年的利润。其中意外险保承保亏损1.8亿元。

易安财险的赔偿支出等也大幅增加。数据显示，易安保险2018年的赔付支出3.4亿元，同比增加近83%。

业内人士指出，互联网保险公司创新保险产品对场景的依赖性往往较强，而与互联网金融相关的保险业务是费率相对较高的，因此成为中小险企备受青睐的一个业务方向。但重点在于如何把控其中的风险。

“比如与一般财险保障固定资产性质的标的不同，信用保证保险的标的是信用风险，极其考验承保机构对于风险的预判。”上述人士指出，正是鉴于信用保证保险背后的高风险，今年3月，上海银保监局也叫停上海地区P2P履约保证保险新单签发，并对辖内险企摸底排查，要求稳妥处置存量业务风险。

新金融深度注意到，近日，中国银保监会财险部下发的《信用保险和保证保险业务监管办法(征求意见稿)》就将信保业务进一步划分为“融资性信保业务”以及“非融资性信保业务”，并将此前的“网贷平台信保业务”完全删除。

业内人士强调，由于对风险暴露的掌控和防范不足，不仅会让险企踩雷，也会让产品和服务中的问题同时被放大。因此，险企与互联网平台等合作机构开展业务，一定要谨慎考量，切莫为了冲量盲目激进。